Индекс денежных потоков

Индекс денежного потока MFI (англ. Money Flow Index) разработан Биллом Вильямсом для расчета скорости движения цены. По методике применения напоминает популярный RSI.

В расчете MFI дополнительно учитывается рыночный объем, что, по мнению автора, позволяет увидеть с какой скоростью деньги «входят и выходят из рынка». На валютном рынке нельзя увидеть реальную сумму денежных потоков, но даже имеющийся тиковый объем позволяет индикатору MFI давать стабильные результаты.

Методика расчета индекса денежных потоков

Прежде всего, находим Типичную цену (TypicalPrice) - как среднее арифметическое максимальной (High), минимальной (Low) и цены закрытия (Close) свечи:

TypicalPrice = ((High+Low+Close)/3)

Далее рассчитываем «денежный поток» (не путать с итоговым индексом MFI), который покажет величину спроса на торговый актив по типичной цене (Volume - объем текущего периода):

MoneyFlow = (TypicalPrice)*(Volume)

Если текущая TypicalPrice больше соответствующей цены предыдущего периода, то она считается «положительным единичным денежным потоком», если меньше - отрицательным.

Сумма положительных единичных потоков заданного количества периодов (по умолчанию - 14) дает общий «положительный денежный поток» (PositiveMoneyFlow), отрицательных - «отрицательный денежный поток» (NegativeMoneyFlow).

Далее рассчитывается Money Ratio - коэффициент денежного отношения:

MoneyRatio = (PositiveMoneyFlow/NegativeMoneyFlow)

Итоговое значение MFI:

MoneyFlowIndex = 100 - (100/(1+Money Ratio))

Применение индекса денежных потоков в торговой практике

Линейный вариант обычно используется аналогично индикаторам перекупленности/перепроданности:

• при выходе из области перекупленности - открываем сделку на продажу, в случае перепроданности - на покупку;
• дивергенции или расхождение с графиком цены.

Больше информации дает вариант в виде гистограммы, по цвету баров которой (цветовая схема по умолчанию) определяется ситуация открытия/закрытия сделки.

Динамика изменения рыночных объемов всегда опережает движение цены, то есть, по данным MFI трейдер может с большой вероятностью предвидеть направление изменения котировок.

Индекс денежных потоков MFI дает возможность наглядно видеть текущую распределение сил между продавцами и покупателями, а также возможные изменения рыночной ситуации в ближайшем будущем. Индикатор хорошо работает на любых торговых инструментах и таймфреймах, но применять только его для принятия торговых решений не рекомендуется. Всегда требуется подтверждение от других инструментов технического анализа и не забывать, что изначально он был разработан для фондового рынка, где больше точной информации для прогнозирования рынка.